Finanza e assicurazioni - Finance and insurance

Obiettivi formativi

Il corso si propone di fornire una conoscenza approfondita dei principi teorici e delle metodologie analitiche dell’economia e della politica monetaria contemporanea, con particolare attenzione al funzionamento delle istituzioni e dei mercati monetari e finanziari e alle scelte di politica monetaria nei principali sistemi economici. Gli studenti acquisiranno una comprensione sistematica delle teorie avanzate della politica monetaria, dei meccanismi di trasmissione e delle modalità con cui le aspettative e le interazioni strategiche tra operatori influenzano gli equilibri macroeconomici. Al termine del corso, gli studenti saranno in grado di comprendere e analizzare criticamente i modelli teorici e le evidenze empiriche riguardanti il ruolo e l’azione delle banche centrali, di valutare i risultati e i limiti delle politiche monetarie nei diversi contesti internazionali e di interpretare in modo autonomo il dibattito scientifico e istituzionale in materia. L’insegnamento mira, inoltre, a consolidare autonomia di giudizio nella valutazione di informazioni economiche complesse e abilità comunicative nell’esposizione di concetti e risultati, sia in ambito accademico che professionale. Le competenze acquisite costituiranno una base metodologica solida per l’accesso a percorsi di approfondimento post-laurea, quali master di secondo livello o dottorati di ricerca in ambiti economico-quantitativi.

Obiettivi formativi

Il corso fornisce agli studenti i metodi fondamentali dell’econometria applicata alla finanza, con l’obiettivo di analizzare e interpretare fenomeni economico-finanziari complessi attraverso l’elaborazione e la valutazione di dati ad alta variabilità. Particolare attenzione è dedicata alle tecniche di regressione lineare e non lineare, alla gestione dei problemi di endogeneità e all’analisi dei dati panel, coniugando rigore metodologico e applicazione empirica. Al termine del corso, gli studenti saranno in grado di riconoscere, comprendere e applicare i principali strumenti dell’econometria finanziaria, di formalizzare problemi reali in termini di modelli econometrici, e di analizzare criticamente e interpretare i risultati ottenuti. Sapranno inoltre valutare l’adeguatezza delle metodologie impiegate, selezionare i modelli più appropriati e implementare le procedure di stima coerenti con le ipotesi di modello. L’approccio del corso favorisce lo sviluppo di autonomia di giudizio nell’interpretazione dei risultati empirici, abilità comunicative nell’utilizzo del linguaggio tecnico-scientifico della disciplina e capacità di apprendimento autonomo nell’approfondimento di nuovi strumenti di analisi quantitativa. Le competenze acquisite consentiranno agli studenti di affrontare con padronanza gli insegnamenti quantitativi successivi e di consolidare un metodo di analisi rigoroso e trasferibile ai diversi ambiti della finanza empirica.

Obiettivi formativi

Il corso si propone di fornire una conoscenza approfondita dei principi teorici e delle metodologie analitiche dell’economia e della politica monetaria contemporanea, con particolare attenzione al funzionamento delle istituzioni e dei mercati monetari e finanziari e alle scelte di politica monetaria nei principali sistemi economici. Gli studenti acquisiranno una comprensione sistematica delle teorie avanzate della politica monetaria, dei meccanismi di trasmissione e delle modalità con cui le aspettative e le interazioni strategiche tra operatori influenzano gli equilibri macroeconomici. Al termine del corso, gli studenti saranno in grado di comprendere e analizzare criticamente i modelli teorici e le evidenze empiriche riguardanti il ruolo e l’azione delle banche centrali, di valutare i risultati e i limiti delle politiche monetarie nei diversi contesti internazionali e di interpretare in modo autonomo il dibattito scientifico e istituzionale in materia. L’insegnamento mira, inoltre, a consolidare autonomia di giudizio nella valutazione di informazioni economiche complesse e abilità comunicative nell’esposizione di concetti e risultati, sia in ambito accademico che professionale. Le competenze acquisite costituiranno una base metodologica solida per l’accesso a percorsi di approfondimento post-laurea, quali master di secondo livello o dottorati di ricerca in ambiti economico-quantitativi.

Obiettivi formativi

Il corso fornisce agli studenti i metodi fondamentali dell’econometria applicata alla finanza, con l’obiettivo di analizzare e interpretare fenomeni economico-finanziari complessi attraverso l’elaborazione e la valutazione di dati ad alta variabilità. Particolare attenzione è dedicata alle tecniche di regressione lineare e non lineare, alla gestione dei problemi di endogeneità e all’analisi dei dati panel, coniugando rigore metodologico e applicazione empirica. Al termine del corso, gli studenti saranno in grado di riconoscere, comprendere e applicare i principali strumenti dell’econometria finanziaria, di formalizzare problemi reali in termini di modelli econometrici, e di analizzare criticamente e interpretare i risultati ottenuti. Sapranno inoltre valutare l’adeguatezza delle metodologie impiegate, selezionare i modelli più appropriati e implementare le procedure di stima coerenti con le ipotesi di modello. L’approccio del corso favorisce lo sviluppo di autonomia di giudizio nell’interpretazione dei risultati empirici, abilità comunicative nell’utilizzo del linguaggio tecnico-scientifico della disciplina e capacità di apprendimento autonomo nell’approfondimento di nuovi strumenti di analisi quantitativa. Le competenze acquisite consentiranno agli studenti di affrontare con padronanza gli insegnamenti quantitativi successivi e di consolidare un metodo di analisi rigoroso e trasferibile ai diversi ambiti della finanza empirica.

Obiettivi formativi

Il corso introduce gradualmente gli studenti alla programmazione applicata e alla simulazione di fenomeni aleatori nei contesti finanziari, partendo dalle basi della programmazione anche per chi non ha esperienze precedenti. Vengono fornite competenze nella formalizzazione dell’incertezza, nell’implementazione di modelli probabilistici e stocastici e nell’utilizzo dei metodi di simulazione per analizzare e interpretare le dinamiche dei fenomeni finanziari. Al termine del corso, gli studenti e le studentesse conosceranno i principali modelli probabilistici e stocastici per la formalizzazione di problemi in condizioni di incertezza e sapranno implementare operativamente i modelli di simulazione per lo studio dei fenomeni finanziari. Svilupperanno abilità pratiche nell’uso dei linguaggi di programmazione e degli applicativi per realizzare simulazioni, confrontando i risultati numerici con le soluzioni analitiche. Sapranno individuare autonomamente il modello più adatto per studiare ciascun fenomeno finanziario; saranno in grado di analizzare e comprendere le dinamiche dei fenomeni finanziari e sapranno giudicare l’affidabilità e l’appropriatezza dei risultati nel contesto considerato. Sapranno esprimersi in modo rigoroso, con linguaggio formale corretto, argomentando ipotesi, risultati e intuizioni. Avranno acquisito una solida base di conoscenze e un metodo sistematico di studio per comprendere anche tecniche avanzate di modellizzazione quantitativa e di simulazione.

Obiettivi formativi

Le attività formative e conoscenze utili per l'inserimento nel mondo del lavoro mirano a rafforzare le competenze trasversali e pratiche degli studenti, facilitando l’inserimento nel mondo del lavoro e la preparazione a contesti professionali complessi. Tali attività comprendono la partecipazione a seminari, laboratori, tirocini e percorsi con certificazioni online o micro-credenziali, in collaborazione con aziende e istituzioni di riferimento. L’obiettivo è arricchire il profilo professionale degli studenti con competenze aggiuntive, migliorando adattabilità, produttività e capacità di affrontare situazioni concrete in ambito finanziario, assicurativo e tecnologico. Gli studenti parteciperanno a esperienze pratiche e collaborative che favoriscono lo sviluppo di autonomia di giudizio, pensiero critico, capacità analitiche e comunicative, acquisendo strumenti utili per la definizione e il perseguimento di obiettivi personali e professionali. Al termine del percorso, gli studenti saranno in grado di applicare le conoscenze trasversali acquisite, interagire efficacemente con professionisti ed esperti, comprendere le dinamiche del mondo del lavoro.

Obiettivi formativi

Obiettivo dell'insegnamento è introdurre lo studente ai principi, alle tecniche e ad una pratica avanzata dell’analisi econometrica per problemi economico-finanziari, con particolare attenzione alla misura delle variabili economiche e finanziarie, alla previsione del loro andamento futuro, alla valutazione degli effetti delle politiche macro e micro-economiche. alla modellizzazione quantitativa del rischio. Gli argomenti verranno presentati facendo un uso estensivo di applicazioni a dati reali in ambito economico e finanziario, per conseguire una migliore comprensione dei concetti descritti e per introdurre lo studente alla pratica delle tecniche di stima e di validazione. Al termine del corso gli studenti avranno acquisito le conoscenze fondamentali dei modelli e degli strumenti dell'econometria finanziaria e sapranno applicarli per la risoluzione di problemi reali. Saranno in grado di selezionare criticamente i modelli più appropriati per studiare ciascun problema e avranno acquisito le capacità di implementazione e calibrazione dei parametri, anche tramite l’uso pratico di strumenti computazionali specifici per simulare, analizzare e valutare scenari finanziari complessi. Saranno in grado di svolgere autonomamente analisi empiriche, discutendo la validità delle assunzioni dei modelli nei contesti finanziari concreti. Sapranno interpretare e presentare i risultati dei modelli applicati, sia in forma orale che scritta, utilizzando un linguaggio appropriato e un glossario tecnico specifico. Avranno le basi e gli strumenti per proseguire e sviluppare in modo autonomo gli studi intrapresi sulla materia del corso e avranno, più in generale, le capacità per effettuare ricerche autonome e approfondimenti su argomenti di carattere quantitativo in ambito finanziario. Ciò permetterà loro di apprendere nuove metodologie quantitative per un costante aggiornamento futuro, sia in ambito lavorativo che di ricerca.

Obiettivi formativi

l corso offre agli studenti l’opportunità di consolidare e applicare le conoscenze acquisite negli insegnamenti dello stesso anno, osservando, descrivendo e interpretando fenomeni in ambito finanziario e nella gestione dei rischi ad essi collegati. Attività formative dedicate sono impartite grazie a convenzioni con Enti e Aziende. Il percorso coinvolge le aree della comunicazione imprenditoriale, le nuove tecnologie, le soft skills e il management con l’obiettivo di sviluppare competenze che consentano allo studente di apprezzare le sfide e le opportunità che derivano dalle competenze tecnologiche e di comunicazione per una più completa comprensione della realtà (e in particolare di quella finanziaria e assicurativa).
Al termine del corso, gli studenti avranno acquisito padronanza nell’uso di software e piattaforme specifiche e competenze trasversali fondamentali per lavorare in team, gestire conflitti, affrontare colloqui professionali e sviluppare consapevolezza emotiva. Laboratori pratici per l’analisi di casi di studio e di dati, lavori di gruppo e sessioni collaborative favoriscono lo sviluppo di autonomia nella scelta di strumenti e metodologie, capacità comunicative per presentare e argomentare risultati e abilità di apprendimento autonomo per aggiornarsi sulle tecniche emergenti. In particolare, il corso consente di rafforzare le soft skills necessarie per il lavoro in contesti collaborativi per operare con efficacia in ambito finanziario e nella gestione dei rischi.

Obiettivi formativi

L’insegnamento mira ad introdurre le principali misure di rischio per il risk management, come ad esempio il Valore al Rischio o l’Expected Shortfall, e a costruire modelli che permettano di ottenere stime di queste misure utilizzando dati finanziari. Il corso illustra modelli dinamici che evolvono nel tempo al fine di effettuare previsioni sul rischio futuro. Vengono introdotte varie misure di rischio finanziario e viene discusso il diverso impatto che ciascuna di esse ha sull’asset pricing, sull’allocazione di capitali, sulle scelte di portafoglio e sulle scelte di investimento. Vengono presentati anche indici di rischio sistemico per valutare la propagazione del rischio all’interno di sistemi economici e finanziari interconnessi. Per l’analisi dei dati reali si prevede il ricorso ai software di calcolo specifici, intesi sia come strumento di lavoro, sia come mezzo per l’approfondimento e per lo sviluppo delle capacità pratiche di analisi. Al termine del corso gli studenti avranno acquisito la conoscenza teorica dei modelli di rischio e le tecniche per quantificare operativamente il rischio. Sapranno valutare la bontà della misura scelta a seconda del problema da affrontare usando tecniche di backtesting e saranno in grado di effettuare analisi in un’ottica previsiva. Avranno inoltre acquisito una sensibilità all’analisi empirica dei dati: a partire da problemi reali sapranno definire le strategie migliori per la misura ed il controllo del rischio in ambiente finanziario. Gli studenti saranno in grado di analizzare criticamente i risultati ottenuti evidenziando vantaggi e svantaggi delle procedure adottate. Svilupperanno capacità critica e abilità di presentazione e argomentazione grazie all’attività di studio di casi reali svolta durante il corso. Avranno sviluppato capacità autonoma di apprendimento e saranno dunque pronti ad affrontare lo studio di nuovi problemi e tecniche nell’ambito della materia del corso. Disporranno delle basi formali e degli strumenti operativi per continuare a specializzarsi sullo studio delle problematiche legate al risk management sia in ambito lavorativo che di ricerca.

Obiettivi formativi

Il corso presenta i modelli e i metodi quantitativi per la misurazione e gestione del rischio di default e di credito e per la gestione di portafogli di derivati creditizi. Con particolare riferimento agli accordi di Basilea III e all’introduzione del Credit Value Adjustment (CVA), il corso approfondisce i modelli utilizzati nella valutazione del rischio di controparte e nella determinazione dei requisiti patrimoniali. Una parte rilevante del corso è dedicata alla modellizzazione matematica e numerica del CVA e del Wrong-Way Risk, con applicazioni alla costruzione di strategie di mitigazione del rischio di controparte in portafogli di derivati. Al termine del corso, gli studenti avranno le competenze quantitative necessarie per l’analisi e la gestione del rischio di credito nei moderni sistemi finanziari. Sapranno analizzare e implementare modelli di default e di pricing di strumenti finanziari legati ad eventi di credito, come obbligazioni soggette a default e Credit Default Swap, e disporranno delle conoscenze teoriche per stimare la probabilità e la perdita attesa in caso di insolvenza. L’attività pratica, basata sull’applicazione di modelli quantitativi avanzati attraverso l’uso di software specialistici, consente agli studenti di sviluppare autonomia nella valutazione, calibrazione e validazione dei modelli. Le analisi empiriche condotte su dati reali sviluppano negli studenti la capacità di interpretare i risultati in un contesto professionale di risk management e di presentarli adeguatamente, utilizzando un glossario tecnico specifico. Al termine del corso gli studenti avranno acquisito capacità di apprendimento autonomo che consentirà loro sia di proseguire gli studi in percorsi avanzati di specializzazione nell’analisi quantitativa dei mercati finanziari e nel risk management, sia di affermarsi come figure professionali in questi stessi ambiti.